Cómo y cuándo emitirán los bonos sanjuaninos para financiar obra publica

San Juan dio un nuevo paso en su estrategia para conseguir financiamiento destinado a obras de infraestructura. El ministro de Hacienda, Roberto Gutiérrez, confirmó que JP Morgan será el banco encargado de liderar la colocación internacional del bono que la Provincia prevé emitir durante septiembre, una operación que buscará captar recursos para ejecutar obras vinculadas al crecimiento de la minería.

"JP Morgan es el que está actuando en liderar la colocación a nivel internacional", afirmó el funcionario al explicar cómo avanza el proceso previo a la salida al mercado financiero. Según detalló, la Provincia también convocará próximamente a entidades locales para participar de la distribución del bono y ampliar las posibilidades de colocación.

La operación aún se encuentra en su etapa preparatoria. Gutiérrez explicó que el proceso demanda alrededor de 12 semanas de trabajo, durante las cuales se elaboran los aspectos legales, administrativos y financieros de la emisión junto a estudios especializados contratados para acompañar la operación.

"Hay un proceso bastante complejo, de unas 12 semanas, para juntar toda la documentación y hacer toda la arquitectura legal y administrativa", explicó el ministro, quien destacó que la Provincia trabaja junto a asesores internacionales para cumplir con todos los requisitos que exige una colocación de este tipo.

El Gobierno estima que la colocación podrá concretarse durante septiembre y que, una vez finalizada la operación, el dinero ingresará a las cuentas provinciales en un plazo de entre 48 y 72 horas. "Estimamos que la colocación del bono puede estar sucediendo en el mes de septiembre. Después, una vez que lo colocás, a las 48 o 72 horas ingresa el dinero", sostuvo Gutiérrez.

Los recursos obtenidos estarán destinados a reducir el déficit de infraestructura que hoy condiciona el desarrollo de los grandes proyectos mineros. Según explicó el ministro, la provincia necesita invertir alrededor de 3.000 millones de dólares en rutas, caminos e infraestructura eléctrica para acompañar el crecimiento de la actividad.

"La emisión del bono tiene que ver con dotar a la provincia de la infraestructura necesaria para que justamente se desarrolle la minería. Si no, ¿cómo sacás el material? Lo tenés que sacar por caminos. ¿Y cómo hacés para que funcione la minería? Tenés que darle infraestructura eléctrica", afirmó.

Gutiérrez aseguró que la posibilidad de acceder a los mercados internacionales responde a la situación financiera de la provincia, que cerró 2025 con superávit y mantiene ese resultado positivo durante el primer semestre de este año. "La posibilidad de la emisión tiene que ver con la buena situación financiera de la provincia y con la perspectiva de lo que puede suceder a partir de la explosión de la minería", sostuvo.

Otro aspecto que analiza el Gobierno es permitir que empresarios e inversores sanjuaninos puedan adquirir parte de esos bonos. El ministro reconoció que recibió numerosas consultas sobre esa posibilidad y adelantó que la estructura definitiva de la operación buscará contemplar esa alternativa. "Mucha gente se me acerca preguntando si va a poder tener acceso. Estamos trabajando en la estructuración para que eso sea posible", concluyó.